Debido al rápido desarrollo de la tecnología financiera (fintech), la prevención del fraude se ha vuelto cada vez más importante. En su afán por brindar los servicios financieros más simples y fáciles de usar, las empresas fintech enfrentan importantes obstáculos relacionados con actividades fraudulentas. Los marcos regulatorios dan forma a estrategias que limitan a las empresas y al mismo tiempo las ayudan a implementar medidas de prevención del fraude de manera efectiva. Este blog brindará una descripción general de estas regulaciones y cómo la industria fintech enfrenta la prevención del fraude, brindando ejemplos y casos de uso específicos.
El panorama regulatorio
Las empresas de tecnología financiera operan en un panorama complejo de regulaciones diversas, que tienden a diferir significativamente entre regiones del mundo. Estos organismos reguladores, como la Autoridad de Conducta Financiera (FCA) del Reino Unido, la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) de los Estados Unidos y la Autoridad Bancaria Europea (EBA), han establecido sus propias directrices para regir la regulación de los mercados financieros. transacciones, garantizando así la seguridad de las transacciones.
Marcos regulatorios clave
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Reglamento General de Protección de Datos (GDPR): Se trata de una normativa de obligado cumplimiento en la Unión Europea que impone estrictas leyes de protección de datos centradas en la privacidad. También incluye la gestión de datos de clientes, lo que afecta a nuestra estrategia de prevención del fraude. El incumplimiento de estas normas puede dar lugar a multas importantes. Por tanto, es importante que las empresas fintech las respeten.
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Directiva de Servicios de Pago 2 (PSD2): otra importante regulación de la UE destinada a mejorar la seguridad de los pagos y fomentar la innovación. Impone ciertos elementos de autenticación sólida de clientes (SCA) diseñados para mejorar la seguridad de los pagos electrónicos y ayudar a reducir el fraude. Sin embargo, conceptualmente, la tecnología financiera global es un espacio complejo y SCA requiere un enfoque nativo de múltiples capas para ofrecer valor suficiente a los consumidores.
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Antilavado de dinero (AML) y Conozca a su cliente (KYC): las regulaciones AML y KYC tienen como objetivo garantizar que las transacciones no faciliten el lavado de dinero o la financiación del terrorismo. Por lo tanto, la verificación de identidad rigurosa es una práctica estándar según estas regulaciones que las empresas de tecnología financiera deberían implementar. Esto requiere inversiones sustanciales en tecnología y recursos humanos para estar atentos a comportamientos sospechosos.
Cuestiones de implementación del cumplimiento normativoInnovación vs. Regulaciones y compromisos
Uno de los desafíos fundamentales para las empresas fintech siempre ha sido optimizar la innovación respetando las regulaciones. El sector fintech se centra principalmente en la innovación, produciendo nuevos productos y servicios que satisfagan los requisitos de los clientes. Pero las regulaciones estrictas pueden inhibir las ideas innovadoras e imponer responsabilidades de cumplimiento adicionales.
Ejemplo: Revolución
El gigante fintech Revolut ha sido examinado minuciosamente por los reguladores de varios países. En 2019, la FCA del Reino Unido expresó su preocupación sobre el cumplimiento por parte de Revolut de las normas básicas contra el lavado de dinero. Para abordar estas preocupaciones, la empresa necesitaba un marco de cumplimiento mejorado, lo que requirió cambios significativos en sus operaciones y procesos principales. Si bien son necesarias para proteger contra el fraude, estas intervenciones regulatorias también pueden inhibir la innovación.
Complejidad del cumplimiento global
Además, las empresas de tecnología financiera suelen operar en múltiples jurisdicciones y cada una se rige por su propio conjunto de leyes. Cumplir con un conjunto diverso de regulaciones puede ser bastante complicado y requiere muchos recursos y conocimientos.
Ejemplo: PayPal
Como líder mundial en pagos digitales, PayPal enfrenta regulaciones complejas en diferentes países. En Estados Unidos, PayPal está regulado por las leyes de la SEC y las listas de la OFAC, así como por reguladores estatales que hacen cumplir diferentes regulaciones. Debe cumplir con GDPR, PSD2 y AML en la UE. Este entorno de cumplimiento multijurisdiccional requiere una estrategia de prevención de fraude que sea sólida y flexible.
El coste tecnológico
Esto va más allá del gasto de capital (capex) que se produjo cuando adquirió o construyó parte de su pila de TI e incluye todos los elementos de respaldo, como los gastos operativos.
Implementar las medidas requeridas por los reguladores es muy costoso. Las empresas de tecnología financiera necesitan integrar la inteligencia artificial (IA) y el aprendizaje automático (ML) en su infraestructura tecnológica. Esto les permitirá construir un camino más rápido hacia una detección y prevención del fraude más precisa. También deben capacitar a su personal y crear programas integrales de cumplimiento.
Caso de uso: Detección de fraude con IA
Las tecnologías de inteligencia artificial y aprendizaje automático han jugado un papel crucial en la detección de patrones e irregularidades asociadas con transacciones consideradas fraudulentas. Por ejemplo, empresas como Stripe y Square utilizan IA para rastrear transacciones en tiempo real y detectar posibles señales de advertencia. Por supuesto, implementar tales tecnologías representa una inversión costosa que no todas las pequeñas empresas de tecnología financiera podrán afrontar.
¿En qué medida las regulaciones obstaculizan realmente los esfuerzos de prevención del fraude? Medidas de seguridad mejoradas
Podría decirse que el sector fintech se ha visto impulsado por requisitos regulatorios para imponer medidas de mejora de la seguridad. Esto simplemente significa que todas las transacciones deben estar sujetas a una autenticación sólida del cliente, las actividades sospechosas se informan sin excepción y se mejora la protección de datos.
Ejemplo: PSD2 y SCA
Los requisitos de la SCA bajo PSD2 han reducido significativamente el riesgo de fraude en los pagos electrónicos. PSD2 ha dificultado la realización de transacciones no autorizadas, ya que los estafadores necesitan acceso no sólo a nombres de usuario y contraseñas, sino también a 2FA en el caso de transacciones en línea. Un informe del Banco Central Europeo (BCE) encontró que la introducción de SCA ha llevado a una reducción significativa del fraude con tarjeta ausente en toda la UE.
Más transparente y responsable
Las regulaciones KYC y AML han mejorado la transparencia y la rendición de cuentas en el mundo fintech. Al realizar controles de identidad rigurosos y monitorear las transacciones por adelantado, estas regulaciones ayudan a identificar actividades fraudulentas que deben abordarse.
Ejemplo: Cumplimiento AML
Empresas como Transferwise (ahora Wise), que brindan servicios de pago, cuentan con sólidos programas de cumplimiento ALD para monitorear e identificar cualquier signo de lavado de dinero en su plataforma. Estos programas incluyen monitoreo de transacciones, debida diligencia del cliente e informes periódicos a los reguladores. Esto ha permitido a Wise mantener la confianza y credibilidad de sus clientes en un alto nivel.
El costo de la sobrerregulación
Si bien cierta regulación es importante para garantizar la seguridad y la integridad, una regulación demasiado estricta puede generar dificultades para las empresas de tecnología financiera. Un cumplimiento demasiado estricto puede generar costos operativos adicionales, inercia y podría convertirse en un criterio de integración, limitando la entrada de nuevos actores.
Ejemplo: las startups y la carga regulatoria
Con sus recursos y conocimientos limitados, las nuevas empresas de tecnología financiera suelen tener dificultades para cumplir con los requisitos reglamentarios. Los costos de cumplimiento pueden ser una barrera para las empresas emergentes, impidiéndoles innovar y competir con organizaciones más establecidas. Este es un gran ejemplo de cómo los reguladores sensatos intentan lograr un equilibrio entre proteger a los consumidores y promover la innovación.
Conclusión
La regulación contribuye significativamente a la protección contra el fraude en el sector fintech. Si bien las regulaciones GDPR, PSD2 y AML son esenciales para garantizar la seguridad y la transparencia en la industria, estas reglas también imponen enormes obstáculos a las empresas de tecnología financiera. Lograr este equilibrio, teniendo en cuenta los matices regulatorios globales y las limitaciones económicas y de recursos, es uno de los desafíos clave que enfrentan las empresas de tecnología financiera en la actualidad.
Aun así, las regulaciones han resultado en la implementación de una serie de nuevas medidas de seguridad en todo el sector, al tiempo que brindan mayor transparencia y responsabilidad. Gracias a nuevas tecnologías como la integración bajo demanda, la inteligencia artificial y una mentalidad que pone más énfasis en el cumplimiento previo en lugar de en la acción reactiva a largo plazo, las empresas de tecnología financiera están bien preparadas para gestionar el fraude incluso mientras continúan creciendo.
En un panorama fintech en constante cambio, la cooperación entre los reguladores y entre los reguladores y las empresas fintech innovadoras es esencial. Este enfoque común ayuda a crear un entorno financiero seguro y estable que fortalece la confianza entre consumidores y empresas.
